會計政策為優先股發行作準備

會計政策為優先股發行作準備
財政部近日發佈《金融工具會計準則補充規定——債務工具與權益工具的區分及相關會計處理(徵求意見稿)》(以下簡稱“徵求意見稿”),旨在對現有相關會計政策進行補充和完善,主要是對企業發行的優先股、永續債等金融工具相關的會計處理做出補充規定。
“通俗地說,優先股等創新金融工具,最終究竟是處理為債務工具還是權益工具,要看具體發行條款對付息等事項的約束性條件。”某審計人士對上證報記者說。
財政部表示,近期國內金融市場出現了各種形式的創新金融工具,如企業發行或擬發行的優先股、永續債等,現行會計準則雖然包含了相關處理原則,但非常簡略,並有一定瑕疵。因此在實務中,對於如何正確應用相關原則進行判斷,往往存在爭議。
業內人士說,此類金融工具會計處理的核心問題,是區分發行的相關金融工具的會計屬性是權益工具還是金融負債。本次徵求意見稿中,在對兩者進行詳細區分的同時,也就與此緊密相關的或有結算條款以及可回售工具等會計政策進行了明確。
徵求意見稿強調,金融負債和權益工具的區分,取決於發行金融工具的企業是否承擔合同義務,而不取決於結算該工具時企業交付現金還是自身權益工具。如果企業不能無條件地避免以交付現金或其他金融資產來履行一項合同義務,則該合同義務符合金融負債的定義。
“這意味著,企業發行優先股、永續債等創新類的金融工具時,判斷該金融工具為權益還是負債的核心在於其所承擔的義務,而非最終的支付手段。”審計人士說。
例如,A公司發行的金融工具須用或可用企業自身權益工具(如普通股)結算,如果該權益工具僅被視為現金或其他金融資產的替代品,則A公司仍需將之確認 為金融負債。僅當該工具持有人能夠享有在A公司扣除所有負債後的資產中擁有剩餘權益並承擔剩餘風險時,該工具才能被確認為A公司的權益工具。例如,發行條 款規定強制付息,將導致發行人承擔交付現金的義務,進而導致該工具歸類為金融負債。此外,在公司對將來須用或可用企業自身權益工具結算的金融工具分類時, 還應當詳細區分衍生工具還是非衍生工具。
同時,徵求意見稿對於或有結算條款的金融工具進行了明確,除了以現金或其他導致金融負債的方式進行結算的或有條款幾乎不具有可能性,或者只有在發行方 清算時才進行結算時,發行方都應將其作為金融負債。所謂或有結算條款,是指結算與否需要由發行方和持有方均不能控制的未來不確定事項(如股價指數等)來確 定的金融工具。
值得一提的是,徵求意見稿還強調,發行方與投資方在金融工具會計確認方面應保持原則上一致性。金融工具投資方(持有人)對於金融工具或其組成部分是分類為權益工具或是債務工具,原則上應當與發行方對金融工具的權益或負債屬性的分類保持一致。